2月9日，鋰電正極材料頭部供應(yīng)商——湖南裕能新能源電池材料股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“湖南裕能”）正式登陸深交所創(chuàng)業(yè)板，股票代碼“301358”。

本次上市，湖南裕能共募集資金約45億元，超出募資需求27億元，扣除預(yù)計(jì)發(fā)行費(fèi)用后，預(yù)計(jì)募資凈額約為42.88億元。

根據(jù)招股書，公司原先計(jì)劃募資18億元，用于四川裕能三期、四期各年產(chǎn) 6 萬噸磷酸鐵鋰項(xiàng)目建設(shè)，合計(jì)使用募資13億元。另外，使用5億元募資補(bǔ)充流動(dòng)資金。

湖南裕能是國(guó)內(nèi)主要的鋰離子電池正極材料供應(yīng)商，專注于鋰離子電池正極材料研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。公司的主要產(chǎn)品包括磷酸鐵鋰、三元材料等鋰離子電池正極材料，目前以磷酸鐵鋰為主，主要應(yīng)用于動(dòng)力電池、儲(chǔ)能電池等鋰離子電池的制造，最終應(yīng)用于新能源汽車、儲(chǔ)能等領(lǐng)域。

招股書顯示，截至2022年6月30日，湖南裕能已建成產(chǎn)線設(shè)計(jì)年產(chǎn)能合計(jì)為34.30萬噸。根據(jù)產(chǎn)能規(guī)劃，2025年，公司全部建成后的磷酸鐵鋰總設(shè)計(jì)年產(chǎn)能將達(dá)到89.30萬噸。

目前，湖南裕能已成為寧德時(shí)代、比亞迪、億緯鋰能、蜂巢能源、遠(yuǎn)景動(dòng)力、贛鋒鋰電、瑞浦能源、寧德新能源、南都電源、中興派能、鵬輝能源等眾多知名鋰電池企業(yè)的供應(yīng)商。

此外，為進(jìn)一步深化合作關(guān)系，湖南裕能于2020年12月增資擴(kuò)股并引入了主要客戶寧德時(shí)代、比亞迪作為戰(zhàn)略投資者入股。

2019至2022年1-6月，寧德時(shí)代、比亞迪向湖南裕能采購(gòu)的金額合計(jì)分別為5.44億元、8.71億元、67.44億元、118.62億元，占湖南裕能營(yíng)業(yè)收入的比例分別為93.18%、91.12%、95.43%、84.18%。

據(jù)招股書，2019至2022年1-6月，湖南裕能磷酸鐵鋰產(chǎn)品銷售收入分別為5.57億元、9.29億元、69.38億元、140.20億元，占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例分別為95.77%、97.38%、98.56%、99.70%。

業(yè)績(jī)方面，2019至2022年6月30日，湖南裕能實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入分別為5.84億元、9.56億元、70.68億元、140.91億元；凈利潤(rùn)分別為5525.50萬元、3916.65萬元、11.84億元、16.33億元。

報(bào)告期內(nèi)，湖南裕能的綜合毛利率分別為23.18%、14.53%、26.33%、18.74%。近年來，由于上游原材料價(jià)格波動(dòng)、下游客戶需求變化、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局變化等因素影響，毛利率存在一定波動(dòng)。

湖南裕能預(yù)計(jì)2022年?duì)I業(yè)收入為400.84-434.60億元，同比增長(zhǎng)467.15%-514.91%，歸母凈利潤(rùn)為28.17-31.93億元，同比增長(zhǎng)137.86%-169.61%

來源：集邦鋰電整理